Type d'impôt
Impôt sur le revenu des sociétés
Description
Organisations exonérées
Sujet
Contribuables
Date d'émission
09-27-1999
27 septembre 1999
Objet : Demande de décision : Impôt sur le revenu
Chère***
Ce document répond à votre lettre dans laquelle vous demandez une décision sur l'application de la loi de l'impôt sur le revenu de Virginie à ***** (le " "Trust") et à sa filiale, ***** (la " "Subsidiary").
FAITS
Le Trust est un fonds de règlement qualifié ("QSF') en vertu de la section468B de l'Internal Revenue Code ("IRC') qui est situé en dehors de l'État. La fiducie a été constituée à la suite d'une faillite d'entreprise dans le but de régler des affaires de dommages corporels intentées contre la société en faillite. Tous les revenus du Trust proviennent des différents investissements qui sont gérés pour le Trust par des tiers non liés. Les employés du Trust et les gestionnaires d'investissement vivent et travaillent tous en dehors de l'État.
La filiale est une société par actions de Virginia qui est une filiale à 100 % de la fiducie. Le siège social de la filiale et de nombreux employés sont situés en Virginie. Son conseil d'administration est composé de cinq membres, dont quatre sont également administrateurs du Fonds. Les principales activités de la filiale consistent à gérer la procédure de règlement des sinistres pour le compte de la Fiducie. En outre, la filiale fournit certains services administratifs, comptables et de conseil à la fiducie.
La filiale est rémunérée par la fiducie sur la base du prix de revient majoré des bénéfices. La filiale paie l'impôt fédéral et l'impôt de Virginie sur son revenu annuel net. Aux fins de la présente décision, les paiements effectués par la Fiducie à la Filiale sont supposés représenter la juste valeur des services rendus. Le Trust envisage une fusion par laquelle la filiale serait liquidée et ses activités exercées directement par le Trust.
Vous demandez une décision sur la question de savoir si le Trust serait considéré comme une société ou un trust non-résident aux fins de l'impôt sur le revenu de Virginie et si le Trust est actuellement tenu de payer l'impôt sur le revenu de Virginie. En outre, si la filiale est liquidée, les activités en Virginie assumées par la fiducie soumettront-elles les revenus fusionnés à l'impôt de Virginie ?
ARRÊT
Classification de l'entité de la fiducie
e département a déjà abordé le traitement des QSF en Virginie dans des documents publics ("P.D.') 92-224 (11/5/92) et P.D. 95-13 (1/24/95), dont vous trouverez des copies ci-jointes. Vous affirmez que les décisions du ministère n'ont pas établi de manière concluante que les QSF seraient traités comme des sociétés aux fins de l'impôt de Virginie. Ces décisions ont plutôt établi que les QSF seraient traités comme des sociétés aux fins de l'impôt de Virginie uniquement "si elles sont traitées comme des sociétés aux fins de l'impôt fédéral.
Règlement du Trésor Sec.1.468B-1 (b) prévoit que
Le titre 23 du code administratif de Virginie (VAC) 10-120-20 définit une " "corporation" à des fins fiscales en Virginie :
Current Virginia Tax Liability of the Trust
Sous Code de Virginie Sec. 58.1-400, toute société ayant des revenus provenant de sources de Virginie est soumise à l'impôt sur les sociétés. Les lois publiques ("P.L.') 86-272 interdisent toutefois à un État d'imposer un impôt sur le revenu aux entreprises dont les seuls contacts avec l'État se limitent à un ensemble d'activités étroitement définies. Le ministère limite le champ d'application de P.L. 86-272 aux seules activités qui constituent une sollicitation, sont accessoires à la sollicitation ou sont de minimis dans la nature.
Actuellement, tous les revenus du Trust proviennent de divers investissements gérés et détenus en dehors de l'État. Aucune des sources de Virginie ne provient de revenus de Virginie et aucune activité n'est exercée dans le Commonwealth, ce qui créerait un lien. Le seul lien entre la Virginie et le Trust à l'heure actuelle est la propriété par le Trust de la filiale qui opère uniquement en Virginie. Ainsi, la fiducie ne serait pas soumise à l'impôt sur le revenu en Virginie.
Toutefois, le département a le pouvoir d'ajuster le revenu imposable de deux ou plusieurs sociétés conformément aux dispositions suivantes Code de Virginie Sec. 58.1-446. Si le département constate que les transactions de services entre des entités communes reflètent de manière incorrecte le revenu imposable en Virginie provenant d'activités exercées en Virginie, le département peut, et si nécessaire, cherchera des solutions qui peuvent inclure la consolidation des comptes d'une ou de plusieurs des entités. Parce que l'application de la Code de la Virginia Sec. 58.1-446 dépend fortement des faits et des circonstances, le département ne peut pas émettre de décision anticipée concernant les transactions entre le Trust et la Filiale.
Virginia Tax Liability après la liquidation de la filiale
La Fiducie envisage de liquider la filiale et de reprendre ses activités. Les employés et les opérations proprement dites resteraient en Virginie. Un grand nombre d'employés assureraient des services de règlement des sinistres, de conseil et d'assistance comptable pour le compte de la fiducie. De tels contacts seraient suffisants pour créer un lien avec la Virginie. Étant donné que la fiducie serait tenue de se présenter comme une société aux fins de l'impôt sur le revenu en Virginie, tous ses revenus, à l'exception des dividendes, seraient soumis à une répartition en vertu du droit statutaire de la Virginie. Les dividendes seraient attribués à l'État du domicile commercial.
En conclusion, le Trust est une société extérieure à l'État, et non un trust non-résident aux fins de l'impôt sur le revenu en Virginie. La fiducie n'est pas actuellement assujettie à l'impôt sur le revenu des sociétés en Virginie. La filiale est une société de Virginie qui est assujettie à l'impôt sur les sociétés en Virginie. Si la filiale est liquidée et absorbée par la fiducie, mais que les activités restent en Virginie, les revenus de la fiducie seront soumis à l'impôt sur les sociétés.
Cette décision a été prise sous réserve des faits présentés au département tels qu'ils sont résumés ci-dessus. Toute modification de ces faits ou l'introduction de faits par une autre partie peut conduire à un résultat différent. J'espère que ce qui précède répond à votre demande. Si vous avez d'autres questions, vous pouvez contacter ***** à l'adresse suivante : *****
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
Danny M. Payne
Commissaire à la fiscalité
Objet : Demande de décision : Impôt sur le revenu
Chère***
Ce document répond à votre lettre dans laquelle vous demandez une décision sur l'application de la loi de l'impôt sur le revenu de Virginie à ***** (le " "Trust") et à sa filiale, ***** (la " "Subsidiary").
FAITS
Le Trust est un fonds de règlement qualifié ("QSF') en vertu de la section468B de l'Internal Revenue Code ("IRC') qui est situé en dehors de l'État. La fiducie a été constituée à la suite d'une faillite d'entreprise dans le but de régler des affaires de dommages corporels intentées contre la société en faillite. Tous les revenus du Trust proviennent des différents investissements qui sont gérés pour le Trust par des tiers non liés. Les employés du Trust et les gestionnaires d'investissement vivent et travaillent tous en dehors de l'État.
La filiale est une société par actions de Virginia qui est une filiale à 100 % de la fiducie. Le siège social de la filiale et de nombreux employés sont situés en Virginie. Son conseil d'administration est composé de cinq membres, dont quatre sont également administrateurs du Fonds. Les principales activités de la filiale consistent à gérer la procédure de règlement des sinistres pour le compte de la Fiducie. En outre, la filiale fournit certains services administratifs, comptables et de conseil à la fiducie.
La filiale est rémunérée par la fiducie sur la base du prix de revient majoré des bénéfices. La filiale paie l'impôt fédéral et l'impôt de Virginie sur son revenu annuel net. Aux fins de la présente décision, les paiements effectués par la Fiducie à la Filiale sont supposés représenter la juste valeur des services rendus. Le Trust envisage une fusion par laquelle la filiale serait liquidée et ses activités exercées directement par le Trust.
Vous demandez une décision sur la question de savoir si le Trust serait considéré comme une société ou un trust non-résident aux fins de l'impôt sur le revenu de Virginie et si le Trust est actuellement tenu de payer l'impôt sur le revenu de Virginie. En outre, si la filiale est liquidée, les activités en Virginie assumées par la fiducie soumettront-elles les revenus fusionnés à l'impôt de Virginie ?
ARRÊT
Classification de l'entité de la fiducie
e département a déjà abordé le traitement des QSF en Virginie dans des documents publics ("P.D.') 92-224 (11/5/92) et P.D. 95-13 (1/24/95), dont vous trouverez des copies ci-jointes. Vous affirmez que les décisions du ministère n'ont pas établi de manière concluante que les QSF seraient traités comme des sociétés aux fins de l'impôt de Virginie. Ces décisions ont plutôt établi que les QSF seraient traités comme des sociétés aux fins de l'impôt de Virginie uniquement "si elles sont traitées comme des sociétés aux fins de l'impôt fédéral.
Règlement du Trésor Sec.1.468B-1 (b) prévoit que
-
- Si un fonds, un compte ou une fiducie qui est un fonds de règlement qualifié peut être considéré comme une fiducie au sens de la Sec.301.7701-4 du présent chapitre, il est considéré comme un fonds de règlement qualifié. à toutes les fins de l'IRC. Si un fonds, un compte ou une fiducie, organisé comme une fiducie en vertu de la législation de l'État applicable, est un fonds de règlement qualifié et pourrait être classé comme une association (au sens de la section301.7701-2 du présent chapitre) ou une société de personnes (au sens de la section301.7701-3 du présent chapitre), il est classé comme un fonds de règlement qualifié. à toutes les fins de l'IRC. Si un fonds, un compte ou une fiducie établi pour des obligations contestées conformément à la section1.461-2(c)(1) est un fonds de règlement qualifié, il est classé comme tel à toutes les fins de l'IRC. (souligné par l'auteur).
- Si un fonds, un compte ou une fiducie qui est un fonds de règlement qualifié peut être considéré comme une fiducie au sens de la Sec.301.7701-4 du présent chapitre, il est considéré comme un fonds de règlement qualifié. à toutes les fins de l'IRC. Si un fonds, un compte ou une fiducie, organisé comme une fiducie en vertu de la législation de l'État applicable, est un fonds de règlement qualifié et pourrait être classé comme une association (au sens de la section301.7701-2 du présent chapitre) ou une société de personnes (au sens de la section301.7701-3 du présent chapitre), il est classé comme un fonds de règlement qualifié. à toutes les fins de l'IRC. Si un fonds, un compte ou une fiducie établi pour des obligations contestées conformément à la section1.461-2(c)(1) est un fonds de règlement qualifié, il est classé comme tel à toutes les fins de l'IRC. (souligné par l'auteur).
Le titre 23 du code administratif de Virginie (VAC) 10-120-20 définit une " "corporation" à des fins fiscales en Virginie :
-
- ... toute entité créée en tant que telle en vertu des lois de [toute juridiction], ou toute association, société par actions, partenariat ou toute autre entité assujettie à l'impôt sur le revenu des sociétés en vertu de l'[IRC] (souligné par l'auteur).
- ... toute entité créée en tant que telle en vertu des lois de [toute juridiction], ou toute association, société par actions, partenariat ou toute autre entité assujettie à l'impôt sur le revenu des sociétés en vertu de l'[IRC] (souligné par l'auteur).
Current Virginia Tax Liability of the Trust
Sous Code de Virginie Sec. 58.1-400, toute société ayant des revenus provenant de sources de Virginie est soumise à l'impôt sur les sociétés. Les lois publiques ("P.L.') 86-272 interdisent toutefois à un État d'imposer un impôt sur le revenu aux entreprises dont les seuls contacts avec l'État se limitent à un ensemble d'activités étroitement définies. Le ministère limite le champ d'application de P.L. 86-272 aux seules activités qui constituent une sollicitation, sont accessoires à la sollicitation ou sont de minimis dans la nature.
Actuellement, tous les revenus du Trust proviennent de divers investissements gérés et détenus en dehors de l'État. Aucune des sources de Virginie ne provient de revenus de Virginie et aucune activité n'est exercée dans le Commonwealth, ce qui créerait un lien. Le seul lien entre la Virginie et le Trust à l'heure actuelle est la propriété par le Trust de la filiale qui opère uniquement en Virginie. Ainsi, la fiducie ne serait pas soumise à l'impôt sur le revenu en Virginie.
Toutefois, le département a le pouvoir d'ajuster le revenu imposable de deux ou plusieurs sociétés conformément aux dispositions suivantes Code de Virginie Sec. 58.1-446. Si le département constate que les transactions de services entre des entités communes reflètent de manière incorrecte le revenu imposable en Virginie provenant d'activités exercées en Virginie, le département peut, et si nécessaire, cherchera des solutions qui peuvent inclure la consolidation des comptes d'une ou de plusieurs des entités. Parce que l'application de la Code de la Virginia Sec. 58.1-446 dépend fortement des faits et des circonstances, le département ne peut pas émettre de décision anticipée concernant les transactions entre le Trust et la Filiale.
Virginia Tax Liability après la liquidation de la filiale
La Fiducie envisage de liquider la filiale et de reprendre ses activités. Les employés et les opérations proprement dites resteraient en Virginie. Un grand nombre d'employés assureraient des services de règlement des sinistres, de conseil et d'assistance comptable pour le compte de la fiducie. De tels contacts seraient suffisants pour créer un lien avec la Virginie. Étant donné que la fiducie serait tenue de se présenter comme une société aux fins de l'impôt sur le revenu en Virginie, tous ses revenus, à l'exception des dividendes, seraient soumis à une répartition en vertu du droit statutaire de la Virginie. Les dividendes seraient attribués à l'État du domicile commercial.
En conclusion, le Trust est une société extérieure à l'État, et non un trust non-résident aux fins de l'impôt sur le revenu en Virginie. La fiducie n'est pas actuellement assujettie à l'impôt sur le revenu des sociétés en Virginie. La filiale est une société de Virginie qui est assujettie à l'impôt sur les sociétés en Virginie. Si la filiale est liquidée et absorbée par la fiducie, mais que les activités restent en Virginie, les revenus de la fiducie seront soumis à l'impôt sur les sociétés.
Cette décision a été prise sous réserve des faits présentés au département tels qu'ils sont résumés ci-dessus. Toute modification de ces faits ou l'introduction de faits par une autre partie peut conduire à un résultat différent. J'espère que ce qui précède répond à votre demande. Si vous avez d'autres questions, vous pouvez contacter ***** à l'adresse suivante : *****
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
Danny M. Payne
Commissaire à la fiscalité
Décisions du commissaire fiscal