Type d'impôt
Impôt sur le revenu des sociétés
Description
Méthodes comptables ; Ventes à tempérament
Sujet
Périodes et méthodes comptables
Date d'émission
08-25-1995
Août 25, 1995
Re : § 58.1-1821 Application : Impôt sur le revenu des sociétés
Cher***********
Nous répondons ainsi à votre lettre de décembre 2, 1994, concernant l'évaluation de l'impôt sur le revenu des sociétés de 1990 et 1991 Virginia pour *************** (le contribuable "" ).
FAITS
Le contribuable, une banque, a été contrôlé par le département et de nombreux ajustements ont été effectués. Vous avez contesté deux ajustements, qui seront traités séparément ci-dessous.
DÉTERMINATION
Programme d'actionnariat salarié (ESOP)
Le contribuable prête des fonds à des entreprises qui les utilisent pour acquérir des titres d'employeurs pour les ESOP. Cinquante pour cent des revenus d'intérêts sont exclus du revenu imposable fédéral en vertu des dispositions suivantes Internal Revenue Code (code des impôts) § 133(a)(1). Lors de l'audit, les revenus d'intérêts ont été ajoutés au revenu imposable fédéral et considérés comme des revenus provenant d'une obligation d'un État autre que la Virginia. Vous affirmez qu'il n'existe aucune disposition dans Code de Virginie § 58.1-402 qui exige un ajout au revenu imposable fédéral pour les intérêts ESOP exclus.
Les intérêts perçus par le contribuable au titre des prêts consentis pour l'acquisition de titres ESOP ne sont pas imputables à des obligations d'États autres que Virginia ou à des obligations d'une institution fédérale. L'exclusion de cinquante pour cent de ces revenus d'intérêts est autorisée dans la détermination du revenu imposable fédéral, et il n'y a pas de disposition dans la loi sur l'impôt sur le revenu qui permette d'exclure cinquante pour cent des revenus d'intérêts. Code de Virginie qui exige que ces revenus d'intérêts soient ajoutés au revenu imposable fédéral dans le calcul du revenu imposable en Virginia. Par conséquent, l'ajustement d'audit pour cette exclusion d'intérêts doit être annulé.
Vente à tempérament de prêts de cartes de crédit
Au cours de l'année d'imposition 1990, le contribuable a vendu des prêts sur cartes de crédit à une société affiliée en réalisant une plus-value. La vente a été effectuée sur la base de versements échelonnés, les paiements échelonnés commençant au cours de l'année d'imposition 1991. Sur 1991, le contribuable a déclaré une partie de la plus-value attribuable à la vente à tempérament. L'auditeur du département a ajouté le montant total de la plus-value reçue de la vente au revenu imposable de 1990 puisqu'un choix de vente à tempérament n'a pas été fait dans la déclaration fédérale de 1990 en joignant le formulaire fédéral 6252-Installment Sale Income (revenu de vente à tempérament).
Comme le prévoit le Internal Revenue Code (code des impôts) § 453(a), les revenus provenant d'une vente à tempérament doit être comptabilisés selon la méthode du paiement échelonné, à moins que le vendeur n'opte pour la méthode du paiement échelonné. pas pour utiliser cette méthode. Un contribuable peut choisir de ne pas appliquer la méthode des versements échelonnés en l'indiquant dans la marge de l'annexe D ou du formulaire 4797. Lorsque vous faites ce choix, la totalité de la plus-value est déclarée l'année de la vente.
En l'espèce, la vente à tempérament des contribuables est comptabilisée selon la méthode des paiements échelonnés, car ils n'ont pas choisi de manière affirmative de ne pas appliquer cette méthode. En outre, le contribuable n'a réalisé aucune plus-value pour l'exercice fiscal 1990 car aucun paiement n'a été reçu avant l'année suivante. Par conséquent, l'ajustement 1990 attribuable à la plus-value de la vente à tempérament sera annulé et la partie appropriée de la plus-value sera incluse dans le revenu imposable pour l'année fiscale 1991.
En conséquence, les cotisations 1990 et 1991 seront ajustées comme prévu dans le présent document et comme indiqué dans les tableaux ci-joints. Les paiements ont été appliqués aux deux évaluations. Le trop-perçu de ********** vous sera remboursé en temps voulu, majoré des intérêts légaux.
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
Danny M. Payne
Commissaire à la fiscalité
OTP/8935N
Décisions du commissaire fiscal