Type d'impôt
Impôt sur le revenu des sociétés
Description
Traitement fiscal de Virginia Tax de l'IRC Sec. 338(h)(10) Élection
Sujet
Distributions et ajustements des sociétés
Date d'émission
12-30-1991
30 décembre 1991
Objet : Impôt sur le revenu des sociétés Impôt sur le revenu des sociétés
Traitement en Virginia du choix de la section fédérale 338(h)(10)
Dear********************
Nous répondons à votre lettre dans laquelle vous demandez des conseils concernant le traitement par la Virginia d'un choix effectué en vertu de l'article338(h) du code des impôts (I.R.C.) (10).
Contexte: Un choix en vertu de l'IRC §338 permet à un acheteur d'actions d'une société cible d'obtenir une augmentation de la base des actifs de la cible comme s'il y avait eu un achat direct des actifs. Afin d'éviter une éventuelle double imposition, l'IRC §338(h)(10) permet à l'acheteur et au vendeur de faire un choix conjoint, à condition que la cible et le vendeur fassent partie d'un groupe de sociétés affiliées qui remplissent une déclaration fédérale consolidée. Le résultat de l'élection est qu'une série d'étapes fictives sont réputées avoir eu lieu :
- La cible est réputée avoir vendu ses actifs, ce qui entraîne une plus-value ou une moins-value qui doit être incluse dans la déclaration fédérale consolidée du groupe vendeur ;
- La cible est réputée avoir distribué tous ses actifs dans le cadre d'une liquidation complète à laquelle s'applique l'article332 de l'IRC ;
- Tout gain ou perte sur la vente de l'action cible encouru par le groupe vendeur est ignoré.
Dans tous les cas, si le vendeur, la cible, l'acheteur ou une combinaison de ceux-ci sont des contribuables de Virginia, l'option §338(h)(10) effectivement exercée dans une déclaration fédérale sera reconnue. exactement qu'il ne l'est pour les besoins fédéraux. Dans la mesure où un gain ou une perte est réputé reconnu aux fins fédérales par une partie, il sera reconnu de la même manière par l'entité concernée aux fins de Virginia. Une élection séparée en Virginie, sans élection fédérale correspondante, est pas autorisé.
Facteur de répartition des biens : En supposant que la cible soit soumise à l'impôt en Virginie, le groupe vendeur inclurait ses biens immobiliers et mobiliers corporels dans le facteur de répartition consolidé. Étant donné que la vente présumée entraîne une fluctuation substantielle de la valeur, le groupe vendeur est tenu d'utiliser les valeurs immobilières mensuelles des actifs de la cible pour calculer le numérateur et le dénominateur moyens du groupe. " La valeur majorée résultant de la vente présumée est utilisée comme coût d'origine "pour le mois de la vente présumée. (Voir le règlement de Virginia (RV) 630-3-411.) La cible utiliserait la base augmentée comme coût d'origine après son acquisition par l'acheteur.
Facteur de répartition des ventes : Le facteur "chiffre d'affaires consolidé" du groupe vendeur inclut le produit brut présumé résultant de la vente présumée des actifs de la cible. Le numérateur comprend le produit brut attribuable à (1) des biens immobiliers ou corporels situés en Virginie le jour de la transaction et (2) des biens incorporels si le siège social de la cible se trouve en Virginie. En tout état de cause, le numérateur ou le dénominateur du facteur des ventes consolidées du groupe vendeur n'inclura aucun produit de vente réputé ou produit de la vente d'actions de la cible si la cible n'est pas soumise à l'impôt de Virginia.
Questions administratives : En supposant que la cible soit soumise à l'impôt en Virginie et que le groupe vendeur dépose une déclaration consolidée ou combinée en Virginie, la déclaration en Virginie inclurait les revenus de la cible jusqu'à la date de la vente, y compris le gain ou la perte réputé(e) sur la vente des actifs de la cible. Si le groupe vendeur remplit des déclarations distinctes en Virginie, l'année d'imposition de la cible est réputée se terminer à la date de sa vente et une déclaration pour la courte période d'imposition est requise.
La déclaration et l'impôt de Virginie sont dus le 15e jour du 4e mois suivant la clôture de la période imposable. Lorsque les groupes de vente et/ou d'achat prolongent leur déclaration fédérale, y compris la prolongation autorisée pour le choix du traitement en vertu du §338(h)(10), les déclarations séparées, combinées ou consolidées de Virginie sont également prolongées. Toutefois, la date limite de paiement de la taxe est fixée à pas étendu et des intérêts seront facturés pour la période commençant à la date d'échéance initiale de la taxe et se terminant à la date du paiement. Voir VR §630-3-453.
Étant donné qu'aucune "deemed sales return" (communément appelée "one day return") n'est requise aux fins fédérales dans le cadre d'un choix au titre de l'article338(h)(10), aucune n'est requise pour Virginia.
Une copie complète de la déclaration fédérale consolidée du groupe de vente, y compris toutes les annexes et tous les documents justificatifs fournis à l'IRS, doit être jointe à la déclaration de Virginia. Voir VR 630-3-442.
Si vous avez besoin d'informations supplémentaires concernant des situations de fait spécifiques, n'hésitez pas à contacter le service.
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
W. H. Forst
Commissaire à la fiscalité
[TPD/3734G~]
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