Mai 16, 2016
Objet : Demande de décision : Impôt sur le revenu des personnes physiques
Impôt sur le revenu des sociétés
Chère ***** :
Cela répondra à votre lettre dans laquelle l'adresse ***** (la "Commission") demande une décision au nom de certains producteurs laitiers de Virginia (individuellement, un "contribuable", et collectivement, les "contribuables") concernant les conséquences de la vente de lait de base sur l'impôt sur le revenu en Virginia.
FAITS
Chaque contribuable a le droit de produire et de vendre une certaine quantité de lait par an. Ce quota laitier, communément appelé base laitière, peut être vendu à d'autres agriculteurs. Bien que la Commission se réserve le droit d'ajuster la quantité globale de base laitière allouée aux producteurs laitiers de Virginia, elle ne vend pas de base elle-même et ne réglemente pas le prix de la base vendue entre les producteurs. La Commission indique qu'à l'adresse 1975, le lait de base se vendait généralement aux alentours de0.85 par livre, alors que le prix actuel est d'environ2.00 par livre.
La Commission demande une décision concernant les conséquences en matière d'impôt sur le revenu en Virginia lorsque les contribuables vendent du lait de base à un prix plus élevé que celui auquel ils l'ont acheté initialement. La Commission demande également si une éventuelle plus-value sur la vente de la base laitière pourrait bénéficier de la soustraction des plus-values à long terme attribuables à des investissements dans des entreprises qualifiées.
ANALYSE
Conformité fédérale
Code de Virginie Le § 58.1-301 prévoit que la terminologie et les références utilisées dans le titre 58.1 du code de Virginia ont la même signification que dans l'Internal Revenue Code (IRC), à moins qu'une signification différente ne soit clairement requise. En ce qui concerne l'impôt sur le revenu des personnes physiques, Virginia se conforme à la législation fédérale en ce sens qu'elle commence le calcul du revenu imposable en Virginia par le revenu brut ajusté fédéral (FAGI). Les revenus inclus dans le FAGI d'un résident de Virginia sont soumis à l'impôt de Virginia, à moins qu'ils ne soient spécifiquement exonérés en tant que modification de Virginia conformément au Va. Code § 58.1-322.
En ce qui concerne l'impôt sur le revenu des sociétés, la Virginia se conforme également à la législation fédérale en ce sens qu'elle commence le calcul du revenu imposable de la Virginia par le revenu imposable fédéral (FTI). Le Virginia Code § 58.1-402 prévoit que le revenu imposable d'une société en Virginia pour une année fiscale donnée est le FTI et tout autre revenu imposable pour la société en vertu de la loi fédérale pour cette année, ajusté et modifié par certains ajouts, soustractions et exemptions spécifiques. Aux fins de la présente loi, l'expression "revenu imposable fédéral" désigne tous les revenus, quelle qu'en soit la source et quelle qu'en soit la dénomination, sur lesquels un impôt fédéral est prélevé. Voir le titre 23 du code administratif de Virginia (VAC) 10-120-100 A.
La demande ne précise pas si les contribuables déclarent leurs revenus dans une déclaration d'impôt sur le revenu des personnes physiques ou des sociétés. Quel que soit le type de déclaration déposé, la mesure dans laquelle un contribuable peut avoir un revenu imposable provenant de la vente de la base laitière devra être déterminée au cas par cas en vertu de l'IRC et de toute autre loi fédérale applicable, telle que les règlements promulgués par le département du Trésor des États-Unis. Dans la mesure où ces revenus sont inclus dans le FAGI ou le FTI, selon le cas, ils seront inclus dans le calcul de l'impôt sur le revenu de Virginie du contribuable.
Plus-value à long terme
Pour l'impôt sur le revenu des personnes physiques, Va. Code § 58.1-322 C 35 prévoit une soustraction pour tout revenu imposé comme un gain en capital à long terme aux fins de l'impôt fédéral sur le revenu, ou tout revenu imposé comme un revenu de partenariat de services d'investissement (également connu sous le nom de revenu d'intérêts reportés de partenariat d'investissement). La même soustraction existe également pour l'impôt sur le revenu des sociétés en vertu du Va. Code § 58.1-402 C 24. Dans les deux cas, les restrictions suivantes s'appliquent :
Pour bénéficier d'une soustraction ... . Ces revenus doivent être imputables à un investissement dans une "entreprise qualifiée", telle que définie au § 58.1 339.4 [décrivant certaines entreprises technologiques], ou dans toute autre entreprise technologique approuvée par le secrétaire à la technologie, à condition que l'entreprise ait ses propres objectifs de développement. un bureau principal ou une installation dans le Commonwealth et moins de3 millions de dollars de revenus annuels au cours de l'année fiscale précédant l'investissement. (Insertion ajoutée).
En raison de leur caractère législatif, les lois relatives aux déductions et aux soustractions autorisées dans le calcul du revenu et aux crédits accordés en contrepartie d'une obligation fiscale doivent être interprétées strictement contre le contribuable et en faveur de l'autorité fiscale. Voir Howell's Motor Freight, Inc. et al. v. Virginia Dep't of Taxation, Circuit Court of the City of Roanoke, Law No. 82-0846 (10/27/1983).
Pour être une entreprise qualifiée, une entreprise doit répondre aux exigences du Va. Code § 58.1-339.4. L'une des conditions est que l'entreprise soit principalement engagée ou organisée pour être engagée dans des domaines technologiques tels que l'informatique avancée, les matériaux avancés, la fabrication avancée, les technologies agricoles, la biotechnologie, la technologie des appareils électroniques, l'énergie, la technologie de l'environnement, la technologie de l'information, la technologie des appareils médicaux ou la nanotechnologie. Bien que les technologies agricoles soient répertoriées comme un domaine technologique, le ministère estime qu'il ne suffit pas qu'une entreprise agricole utilise une technologie pour être considérée comme une entreprise qualifiée au titre du Va. Code § 58.1-339.4. Sans plus, il est peu probable que les contribuables exercent une activité dans le domaine des technologies agricoles.
En outre, en utilisant le terme "investissement" et en se référant aux critères d'éligibilité énoncés dans le Va. Code § 58.1-339.4, il semble que l'Assemblée générale ait voulu que seuls les investissements en actions et en dettes subordonnées soient éligibles à la soustraction. En effet, le Va. Code § 58.1-339.4 concerne le crédit d'impôt sur les actions et les dettes subordonnées qualifiées, pour lequel seuls les investissements en actions et en dettes subordonnées dans les entreprises technologiques sont éligibles. Virginia Code § 58.1-322 C 35 et 58.1-402 C 24 prévoient toutes deux que si un contribuable a déjà demandé le crédit, il ne peut pas demander la soustraction. Ainsi, l'ensemble du régime légal implique le même type d'investissements, soit des capitaux propres, soit des dettes subordonnées. Par conséquent, même si la base laitière est considérée comme une immobilisation et qu'une plus-value peut être réalisée lors de sa vente, elle ne serait pas considérée comme un "investissement" aux fins de la soustraction prévue par le Va. Code § 58.1-322 C 35. La soustraction ne concerne que les plus-values à long terme résultant de la vente de participations et de créances subordonnées dans l'entreprise, et non la vente d'actifs de l'entreprise en général.
CONCLUSION
La mesure dans laquelle les contribuables peuvent avoir un revenu imposable provenant de la vente de la base laitière dépend de l'application de l'IRC et d'autres lois fédérales applicables. Si un tel revenu est inclus dans le FAGI ou le FTI d'un contribuable, selon le cas, il sera soumis à l'impôt par la Virginia. En outre, même si un tel revenu est considéré comme une plus-value à long terme, cette plus-value ne serait pas éligible à la soustraction en vertu du Va. Code § 58.1-322 C 35 ou 58.1-402 C 24 parce que les contribuables ne sont probablement pas considérés comme des entreprises de technologie. et la base laitière n'est pas un investissement en capital ou en dette subordonnée dans l'entreprise.
Cette décision est basée sur les faits présentés tels que résumés ci-dessus. Toute modification des faits ou l'introduction de nouveaux faits peut conduire à un résultat différent.
Les articles du code de Virginia et les règlements cités sont disponibles en ligne à l'adresse suivante www.tax.virginia.gov dans la section Lois, règles & Décisions du site web du département site. Si vous avez des questions concernant cette décision, vous pouvez contacter ***** à l'Office de la politique fiscale, des appels et des décisions, à l'adresse suivante : *****.
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
Craig M. Burns
Commissaire à la fiscalité
AR/1-6295696233.M