Type d'impôt
Impôt sur le revenu des sociétés
Description
Facteur de répartition ; Vente d'actions d'une société financière
Sujet
Allocation et répartition
Date d'émission
03-21-2001
21 mars 2001
Re : § 58.1-1821 Application : Impôt sur le revenu des sociétés
Chère ****
Nous répondons à votre lettre dans laquelle vous contestez une cotisation d'impôt sur le revenu des sociétés pour l'exercice fiscal clos en mai 21, 1997, pour **** (le contribuable "" ).
FAITS
Le contribuable a fait l'objet d'un contrôle pour les exercices fiscaux se terminant en décembre 31, 1995, 1996 et en mai 21, 1997. Pour les années contrôlées, le contribuable a été classé et déclaré en tant que société financière. L'auditeur a ajusté le facteur de répartition unique pour les sociétés financières afin de répartir le revenu pour les deux années concernées. Le contribuable conteste la méthode utilisée par le vérificateur pour déterminer le facteur unique. Étant donné que seul l'exercice fiscal clôturé le 21, 1997, a donné lieu à une cotisation, la contestation est limitée à cet exercice.
Au cours de l'année 1997, la société mère ( "Parent") du contribuable a vendu les actions du contribuable à un tiers non lié et a choisi de traiter la vente comme une vente d'actifs en vertu de l'Internal Revenue Code ("IRC"). § 338(h)(10). En conséquence, le contribuable affirme que la formule des trois facteurs devrait être utilisée pour répartir le revenu parce que le produit de la vente des actions ferait sortir le contribuable du statut de société financière.
DÉTERMINATION
La conformité de Virginia à la loi fédérale est énoncée dans le document Code de Virginie § 58.1-301, qui prévoit que les termes utilisés dans les lois de Virginie relatives à l'impôt sur le revenu ont la même signification que ceux utilisés dans l'IRC. Par conséquent, le revenu imposable fédéral ("FTI"), qui est le point de départ pour déterminer le revenu imposable des sociétés en Virginie, est identique à celui défini par l'IRC. Par conséquent, le traitement par la Virginia de l'IRC § 338(h)(10) reflétera le plus fidèlement possible le traitement fédéral, tout en veillant à ce que l'impôt de Virginie reflète fidèlement l'activité commerciale en Virginie. La politique de Virginia concernant les élections au titre de l'IRC § 338(h)(10) est exposée dans le document public (P.D.) 91-317 (12/30/91), dont une copie est jointe.
Code de Virginie § 58.1-418 définit une société financière "" comme une société qui tire plus de 70% de ses revenus bruts de (1) commissions pour services financiers, (2) bénéfices bruts de la négociation de titres, (3) intérêts, et (4) dividendes dans la mesure où ils sont inclus dans les revenus imposables en Virginie.
Les actions du contribuable ont été vendues par la société mère qui, de concert avec l'acheteur, a choisi de traiter la vente des actions comme une vente d'actifs en vertu de l'IRC § 338(h)(10). En incluant cette plus-value dans son revenu aux fins du test 70% , le contribuable cesse d'être considéré comme une société financière pour l'exercice fiscal clos le mai 21, 1997. Par conséquent, le contribuable n'est pas autorisé à utiliser la formule à un facteur et doit utiliser la formule à trois facteurs pour répartir les revenus.
En conséquence, le contribuable doit déposer une déclaration modifiée pour l'exercice fiscal clos le 21, 1997, en utilisant la formule à trois facteurs pour répartir les revenus en Virginie. Le département accordera 30 jours au contribuable pour fournir la déclaration modifiée et l'évaluation sera ajustée si nécessaire. Veuillez transmettre la déclaration modifiée à l'Office of Tax Policy, Post Office Box 1880, Richmond, Virginia 23218-1880. Si vous avez des questions, vous pouvez contacter **** à l'adresse suivante : ****.
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
Danny M. Payne
Commissaire à la fiscalité
OTP/24398P
Re : § 58.1-1821 Application : Impôt sur le revenu des sociétés
Chère ****
Nous répondons à votre lettre dans laquelle vous contestez une cotisation d'impôt sur le revenu des sociétés pour l'exercice fiscal clos en mai 21, 1997, pour **** (le contribuable "" ).
FAITS
Le contribuable a fait l'objet d'un contrôle pour les exercices fiscaux se terminant en décembre 31, 1995, 1996 et en mai 21, 1997. Pour les années contrôlées, le contribuable a été classé et déclaré en tant que société financière. L'auditeur a ajusté le facteur de répartition unique pour les sociétés financières afin de répartir le revenu pour les deux années concernées. Le contribuable conteste la méthode utilisée par le vérificateur pour déterminer le facteur unique. Étant donné que seul l'exercice fiscal clôturé le 21, 1997, a donné lieu à une cotisation, la contestation est limitée à cet exercice.
Au cours de l'année 1997, la société mère ( "Parent") du contribuable a vendu les actions du contribuable à un tiers non lié et a choisi de traiter la vente comme une vente d'actifs en vertu de l'Internal Revenue Code ("IRC"). § 338(h)(10). En conséquence, le contribuable affirme que la formule des trois facteurs devrait être utilisée pour répartir le revenu parce que le produit de la vente des actions ferait sortir le contribuable du statut de société financière.
DÉTERMINATION
La conformité de Virginia à la loi fédérale est énoncée dans le document Code de Virginie § 58.1-301, qui prévoit que les termes utilisés dans les lois de Virginie relatives à l'impôt sur le revenu ont la même signification que ceux utilisés dans l'IRC. Par conséquent, le revenu imposable fédéral ("FTI"), qui est le point de départ pour déterminer le revenu imposable des sociétés en Virginie, est identique à celui défini par l'IRC. Par conséquent, le traitement par la Virginia de l'IRC § 338(h)(10) reflétera le plus fidèlement possible le traitement fédéral, tout en veillant à ce que l'impôt de Virginie reflète fidèlement l'activité commerciale en Virginie. La politique de Virginia concernant les élections au titre de l'IRC § 338(h)(10) est exposée dans le document public (P.D.) 91-317 (12/30/91), dont une copie est jointe.
Code de Virginie § 58.1-418 définit une société financière "" comme une société qui tire plus de 70% de ses revenus bruts de (1) commissions pour services financiers, (2) bénéfices bruts de la négociation de titres, (3) intérêts, et (4) dividendes dans la mesure où ils sont inclus dans les revenus imposables en Virginie.
Les actions du contribuable ont été vendues par la société mère qui, de concert avec l'acheteur, a choisi de traiter la vente des actions comme une vente d'actifs en vertu de l'IRC § 338(h)(10). En incluant cette plus-value dans son revenu aux fins du test 70% , le contribuable cesse d'être considéré comme une société financière pour l'exercice fiscal clos le mai 21, 1997. Par conséquent, le contribuable n'est pas autorisé à utiliser la formule à un facteur et doit utiliser la formule à trois facteurs pour répartir les revenus.
En conséquence, le contribuable doit déposer une déclaration modifiée pour l'exercice fiscal clos le 21, 1997, en utilisant la formule à trois facteurs pour répartir les revenus en Virginie. Le département accordera 30 jours au contribuable pour fournir la déclaration modifiée et l'évaluation sera ajustée si nécessaire. Veuillez transmettre la déclaration modifiée à l'Office of Tax Policy, Post Office Box 1880, Richmond, Virginia 23218-1880. Si vous avez des questions, vous pouvez contacter **** à l'adresse suivante : ****.
Je vous prie d'agréer, Monsieur le Président, l'expression de mes sentiments distingués,
Danny M. Payne
Commissaire à la fiscalité
OTP/24398P
Documents connexes
Décisions du commissaire fiscal